Erweiterte Funktionen
Scope: Nordea-Flaggschifffonds verliert Top-Rating - Fondsnews
14.06.24 14:30
FONDS professionell
Wien (www.fondscheck.de) - Rund 6.900 Fonds haben die Analysten von Scope bei ihrem monatlichen Update überprüft, bei 296 verbesserte sich die Note, bei 365 verschlechterte sie sich, so die Experten von "FONDS professionell".
Wie die Fondsratingagentur aus Berlin mitteile, sei unter den Herabstufungen auch der Nordea Stable Return, der sich nun mit einem "C" begnügen müsse, nachdem er seit Juli 2021 ununterbrochen eine der beiden Top-Noten "A" oder "B" habe tragen dürfen. Die Skala von Scope reiche von "A" bis "E". Während "A" und "B" einen Fonds als "sehr gut" respektive "gut" einordnen würden, stehe "C" für "durchschnittlich".
"Das Downgrade des Fondsklassikers Nordea Stable Return beruht auf einer drastischen Verschlechterung der Wertentwicklung in den vergangenen zwölf Monaten", erläutere Scope-Analystin Barbara Claus. "Insbesondere der Fokus auf defensivere Teile des Marktes wie schwankungsarme Aktien, die in der Markterholung hinter Wachstumswerten zurückblieben, sowie Positionen in Staatsanleihen und Japanischen Yen wirkte sich negativ auf die Wertentwicklung aus."
Über fünf und drei Jahre sei der Fonds demnach mit einer Performance von 0,6 respektive minus 1,7 Prozent per annum deutlich hinter der Peergroup "Absolute Return Multi Strategy Moderate Risk" mit 1,1 beziehungsweise 1,7 Prozent per annum zurückgeblieben. "Die Risikokennzahlen über fünf Jahre fielen dabei gemischt aus", so Claus. So habe die Volatilität des Fonds mit 6,4 Prozent über dem Peergroup-Durchschnitt von 4,8 Prozent gelegen, der maximale Verlust sei mit minus 8,6 Prozent gegenüber minus 9,9 Prozent jedoch geringer ausgefallen.
Die zehn größten Fonds mit einem Downgrade im Juni 2024
Dagegen sei dem M&G Global Dividend nach mehr als einem Jahr mit durchschnittlicher Bewertung per Ende Mai wieder der Sprung auf ein "B"-Rating gelungen. "Grund war eine Verbesserung der relativen Wertentwicklung gegenüber der Peergroup 'Aktien Welt Dividende' in den vergangenen Monaten", erkläre Claus. Fondsmanager Stuart Rhodes verfolge seit 2008 einen Ansatz, der sowohl auf regelmäßige Ausschüttungen als auch auf Kapitalwachstum setze. Das Portfolio sei mit 39 Unternehmen konzentriert und benchmarkfern aufgestellt, die Titel mit dem höchsten Gewicht seien Methanex, Keyera und Broadcom.
Über fünf und drei Jahre könne sich die Performance des Fonds mit 10,3 respektive 7,7 Prozent per annum im Vergleich zur Peergroup (7,6% p.a. und 6,8% p.a.) sehen lassen, sofern sich Anleger nicht an den deutlich erhöhten mittelfristigen Risikokennzahlen störten, so Claus. So hätten Volatilität und maximaler Verlust des Fonds mit 17,0 und minus 26,9 Prozent über fünf Jahre deutlich über den Peergroup-Durchschnitten von 13,1 und minus 20,4 Prozent gelegen.
Die zehn größten Fonds mit einem Upgrade im Juni 2024
(14.06.2024/fc/n/s)
Wie die Fondsratingagentur aus Berlin mitteile, sei unter den Herabstufungen auch der Nordea Stable Return, der sich nun mit einem "C" begnügen müsse, nachdem er seit Juli 2021 ununterbrochen eine der beiden Top-Noten "A" oder "B" habe tragen dürfen. Die Skala von Scope reiche von "A" bis "E". Während "A" und "B" einen Fonds als "sehr gut" respektive "gut" einordnen würden, stehe "C" für "durchschnittlich".
Über fünf und drei Jahre sei der Fonds demnach mit einer Performance von 0,6 respektive minus 1,7 Prozent per annum deutlich hinter der Peergroup "Absolute Return Multi Strategy Moderate Risk" mit 1,1 beziehungsweise 1,7 Prozent per annum zurückgeblieben. "Die Risikokennzahlen über fünf Jahre fielen dabei gemischt aus", so Claus. So habe die Volatilität des Fonds mit 6,4 Prozent über dem Peergroup-Durchschnitt von 4,8 Prozent gelegen, der maximale Verlust sei mit minus 8,6 Prozent gegenüber minus 9,9 Prozent jedoch geringer ausgefallen.
Dagegen sei dem M&G Global Dividend nach mehr als einem Jahr mit durchschnittlicher Bewertung per Ende Mai wieder der Sprung auf ein "B"-Rating gelungen. "Grund war eine Verbesserung der relativen Wertentwicklung gegenüber der Peergroup 'Aktien Welt Dividende' in den vergangenen Monaten", erkläre Claus. Fondsmanager Stuart Rhodes verfolge seit 2008 einen Ansatz, der sowohl auf regelmäßige Ausschüttungen als auch auf Kapitalwachstum setze. Das Portfolio sei mit 39 Unternehmen konzentriert und benchmarkfern aufgestellt, die Titel mit dem höchsten Gewicht seien Methanex, Keyera und Broadcom.
Über fünf und drei Jahre könne sich die Performance des Fonds mit 10,3 respektive 7,7 Prozent per annum im Vergleich zur Peergroup (7,6% p.a. und 6,8% p.a.) sehen lassen, sofern sich Anleger nicht an den deutlich erhöhten mittelfristigen Risikokennzahlen störten, so Claus. So hätten Volatilität und maximaler Verlust des Fonds mit 17,0 und minus 26,9 Prozent über fünf Jahre deutlich über den Peergroup-Durchschnitten von 13,1 und minus 20,4 Prozent gelegen.
Die zehn größten Fonds mit einem Upgrade im Juni 2024
(14.06.2024/fc/n/s)Aktuelle Kursinformationen mehr >
| Kurs | Vortag | Veränderung | Datum/Zeit | |
| 17,428 € | 17,481 € | -0,053 € | -0,30% | 17.04./10:34 |
| ISIN | WKN | Jahreshoch | Jahrestief | |
| LU0227384020 | A0HF3W | 18,36 € | 16,93 € | |
Werte im Artikel
