Neuer KI-Fonds durchforstet das World Wide Web - Fondsnews


29.01.19 11:00
FONDS professionell

Wien (www.fondscheck.de) - Catana Capital plant im ersten Halbjahr einen weiteren Fonds auf Basis von Künstlicher Intelligenz (KI) aufzulegen, so die Experten von "FONDS professionell".

Im November 2018 habe der Asset Manager schon den Data Intelligence Fund lanciert. Die beiden UCITS-Publikumsfonds würden auf einer Big-Data-basierten Handelsstrategie beruhen. Bei dem kürzlich aufgelegten Data Intelligence Fund steuere das Fondsmanagement sowohl die Selektion der europäischen Large-Cap-Aktien als auch den Grad der Investion in die Werte. Bei dem in Planung befindlichen UCITS-Fonds handele es sich hingegen um einen Long-Only-Aktienfonds, der immer voll in ausgewählten Aktien investiert sei.

Als Basis für jede Anlageentscheidung für die beiden Fonds würden in sieben Ländern und in drei Sprachen Internetdaten zu Wertpapieren und Finanzmärkten automatisiert gesammelt, gefiltert, gewichtet und analysiert. "Pro Tag werden so in Echtzeit knapp zwei Millionen kapitalmarktbezogene Nachrichten ausgewertet. Die Schlüsselfrage bei uns lautet: Wer sagt was zu welcher Aktie? Dazu werden monatlich über fünf Terrabyte an Informationen gesammelt. Das sind mehr als 21 Nachrichten pro Sekunde", erkläre Bastian Lechner, Gründer und Geschäftsführer von Catana Capital.

Im zweiten Schritt würden mit Hilfe eines Algorithmus Kauf- und Verkaufsempfehlungen für Aktien erzeugt. "Das System gibt jedem Titel auf Basis der gesammelten Daten ein vorläufiges positives oder negatives Signal. Bevor daraus eine Handelsentscheidung entsteht, analysiert es im Sinne der künstlichen Intelligenz, wie sich die Aktie in der Vergangenheit nach einem positiven oder negativen Signal entwickelt hat", so Lechner. Stufe die KI die Erfolgswahrscheinlichkeit auf Basis der aktuellen Nachrichtenlage als besonders hoch ein, generiere sie ein Handelssignal. Die getroffenen Entscheidungen und ihre Ergebnisse würden in künftige Anlageempfehlungen mit einfließen - das System lerne damit automatisiert dazu.

Das Neue an derartigen KI-Strategien sei, dass es keiner langjährigen Tradition eines Investmenthauses und keiner enormen Kapitalausstattung bedürfe. Viel mehr würden sich hier mit einer guten Idee und gewiefter Technik das World Wide Web sinnvoll nach Daten durchforsten und aus den aggregierten Informationen Signale für den Ein- oder Ausstieg in die Märkte generieren lassen.

Dass das Managen und Administrieren einer Handelsstrategie in der rechtlichen Hülle eines Fonds alles andere als trivial sei, habe Bastian Lechner am eigenen Leib gespürt. "Wir hatten ja bereits im Juli 2016 einen KI-Fonds aufgelegt. Diesen hatten wir damals als Publikums-AIF konzipiert, was den Vertrieb erheblich erschwert hat. Nun legen wir unsere Strategie als UCITS-Fonds auf", berichte Lechner.

Aus der Erfahrung mit seinem ersten Fonds habe Lechner weitere Konsequenzen gezogen: "Wir arbeiten jetzt mit anderen Partnern zusammen, die eine volle elektronische Verbindung zwischen der Strategie und dem Handel sicherstellen können. Außerdem haben wir eine andere Kostenstruktur und die feste Zusage für Seedcapital in zweistelliger Millionen-Euro-Höhe." Auch werde nicht mehr mit Single-Stocks-Futures gearbeitet werden, die sich in der Praxis als reichlich teuer und wenig liquide erwiesen hätten, sondern ausschließlich mit Index-Futures. Das Herzstück des Fonds, nämlich die datenbasierte Handelsstrategie, sei eine Weiterentwicklung des in 2016 aufgelegten und mittlerweile geschlossenen Fonds.

Die wichtigsten Eckdaten des Fonds im Überblick:

Fondsname: Data Intelligence Fund
ISIN: DE000A2H9A68
Anlageschwerpunkt: Aktien Europa
Ausgabeaufschlag: Maximal 5,25 Prozent
Laufende Kosten p.a.: 2,12 Prozent
Ertragsverwendung: Thesaurierend
Asset Manager: Catana Capital
KVG/KAG: Ampega
Erfolgsabhängige Gebühr p.a.: Ja
Währung: Euro
Anteilsklasse: Retail (News vom 28.01.2019) (29.01.2019/fc/n/n)






hier klicken zur Chartansicht

Aktuelle Kursinformationen mehr >
Kurs Vortag Veränderung Datum/Zeit
101,82 € 101,78 € 0,04 € +0,04% 19.06./-
 
ISIN WKN Jahreshoch Jahrestief
DE000A2H9A68 A2H9A6 102,34 € 98,97 €